最近，美國做了一件事，耐人尋味。

　　5月31日，美國商務部工業與安全局（BIS）發布了一項指導意見，再次強調了對高端芯片的管制策略。

　　概括一下主旨，就是企業如果想拿先進AI芯片的出口許可，買方必須提供總部或母公司所在地信息——只要母公司屬於“危及美國國安”的“D：5組”，比如中國、俄羅斯、伊朗，要買芯片就難了。

　　這事的詭異之處就在於，指導意見屬於是去年《人工智能擴散框架》（以下簡稱“框架”）的補充說明，而“框架”本身已將中國、俄羅斯等國歸入“D：5組”直接禁運，為何又在一年後補充母公司審查的說明？

　　造成BIS應激的，可能是這件事：

　　位於中東地區的兩個AI超算項目，“星際之門阿聯酋項目（Stargate UAE）”和沙特的“Humain國家算力項目”，土建工程都已成型，預計在今年底投產。

　　兩個項目不僅均獲得了美方先進芯片的進口許可，且都由其本國最高負責人背書，國家主權基金提供資金支持。

　　這樣的大項目，建立在美國之外，還坐落於“世界的十字路口”，怎麼能讓BIS不擔心？

　　萬一拿到芯片的海灣王爺們，非要跟一些身份敏感的企業合作，BIS可就只有哭的份了。

　　經驗告訴我們：那些看似不簡單的事，可能真的不簡單。

　　原諒我，不羈放縱AI自由

　　AI產業發展，有個很重要的“四要素”：私營資本、能源套利、開源生態、海底光纜。

　　指的是AI產業中分管資本、能源、技術、管道的各個角色，不僅獲取資源的成本要足夠低，還都要有足夠大的套利空間，才能推動產業向前。

　　可以想見其難度有多高。

　　所以至今，全球沒有任何單一國家，能把這“四要素”湊齊。

　　玩家們有的是不差錢卻沒技術，有的是技術碾壓卻缺少能源。

　　甚至在頭部選手的眼中，AI就好像一種不停流動的氣體，即便使用封閉容器去容納它，它還是會順着縫隙慢慢滲出去，根本就抓不住。

　　最開始，AI在美國，訓練大模型是“向無人區挺近”。

　　很快，OpenAI就推出了震驚世界的Chat GPT，英偉達也端來了A100、H100等高端芯片。

　　沒多久，隨着中國DeepSeek的出現，AI的“重心”忽然就向東方偏移了不少。

　　與此同時，全球數據中心都在鬧電荒，AI的腳步快速來到“世界的十字路口”，中東。

　　AI就仿佛具有生命，在不同國家之間遊走，不以任人的意志為轉移。

　　就像歌里唱的：“一生不羈放縱愛自由。”

　　想當年，美國把半導體、芯片、汽車等技術轉移給諸多亞洲國家，並對它們的拿捏收放自如、遊刃有餘。

　　可到了AI這裡，即便是美國，也抑制不住擔憂與焦慮。

　　根本原因在於，AI與傳統產業有着質的不同。

　　自英偉達市值破萬億美元後，很多人覺得，AI產業是建立在GPU上的——沒有GPU就不會有AI，所以死磕GPU芯片是唯一的路。

　　如此理解，不能說不對，但局限了。

　　一個更開闊的邏輯是：芯片是工業品，AI是知識品。

　　當芯片被封鎖在美國境內，政策限制實體物流，就能把芯片及相關工藝全部留在國內。

　　但隨着芯片離開國境進入國際領域，其上為AI服務的指令集、數學原理、架構算法，全都是知識性的，其中絕大部分還支持算法開源，其權重可分發、Token流可遠程調用。

　　可想而知，這樣的知識品不走實體物流，而走“比特流”，用限制芯片出口的那一套，當然無效。

　　為了算力，中東的掙扎與被迫

　　美方BIS要求對芯片賣家進行“母公司穿透審查”，這種程度的應激，合理嗎？

　　從歷史來看，不合理。

　　前面我們聊過，美國不是沒有向外轉移過技術。

　　20世紀50-80年代，亞洲的日、韓、泰等國，都是在美國的技術支持下快速發展起來。

　　那時候的美國，會審日本的各項資質，甚至會將手伸進韓國的國家預算，但一直都以非常高的姿態，輕而易舉就讓這些國家感受到了強烈的壓迫感。

　　“母公司穿透審查”這樣的微操，壓根就沒必要。

　　究其原因，彼時的美國，GDP約2938億美元，製造業占比卻高達30%，在當時是一個相當驚人的數字。

　　靠着如此強悍的工業母機，美國獨自生產了全球近一半的工業品。

　　底特律的汽車流水線日夜轟鳴，硅谷的仙童半導體統御全球。

　　然而真正的對手，往往就是被自己一手帶大的。

　　在持續不斷地去工業化進程中，截至1980年，美國的GDP雖然較1950年翻了近10倍，製造業占到總體的比例，卻降到了21%左右。

　　而截至目前，美國製造業占GDP總量，就只剩下約10%。

　　隨之而來的，是美國對服務業的嚴重依賴。

　　摩根士丹利的首席美股策略師邁克·威爾遜（Mike Wilson），就在2025年的研報中反覆警示這種結構的脆弱性：“‘美股七巨頭’的資本開支已經占到標普500總資本開支的近40%，而它們的營收增長几乎綁架了整個指數的增長。”

　　言外之意，AI已經是美國僅剩的支柱產業。

　　所以，美國將超大算力基建轉移到中東，其實是在拆解其僅剩的支柱產業：把高附加值的芯片留在國內，把高能耗的基建甩到國外，與過去幾十年製造業流失的場景如出一轍。

　　美國當然也想把算力基建留在國內。

　　但沒辦法，留不住啊。

　　在美國經營數據中心，成本太高了。

　　單看電價，美國雖有一些州電價能下探到0.4元/度左右，但也有很多地方度電高達0.7美元/度。

　　海灣國家呢，居然能在大面積使用高成本水冷設備的同時，將電價壓到0.35-0.39元/度的極致低價。

　　擁有大量天然氣資源，確實能大幅降低海灣國家的發電成本，但沙特與阿聯酋還額外給AI產業以相當多的電力價格補貼，最終才把電價壓到目前的水平。

　　海灣國家如此賣力，也是被逼的。

　　相比擁有巨大、富饒國土的美國，中東國家常年被極端天氣限制，工業體系不完善、科技生態仍處於初級階段。

　　“海灣三強”沙特、阿聯酋、卡塔爾加在一起，GDP不到美國的1/15。

　　雖說三家放在一起共有大約6000萬人口，但其中一多半不是本地人。

　　眼看着街上跑的新能源車越來越多，全球都在呼籲碳中和，海灣國家靠賣能源過日子，撐不了多久的。

　　得AI者，得天下。

　　雖然海灣國家的成績差、分數低，但進步空間大呀。

　　建設AI超算，對海灣國家來說，是一個在廢墟中實現飛升的機會。

　　去年5月，特朗普親自為“星際之門阿聯酋項目（Stargate UAE）”所在園區揭幕，還在沙特投資論壇上演講，同行的黃仁勛宣布，向“Humain國家算力項目”出售首批1.8萬顆 GB300。

　　現在很多人都在憧憬，當這兩個項目順利運營，海灣可能進一步升級成地球上最讓人惹不起的算力特區。

　　就像瑞士那樣，在紛亂的世界中，偏安一隅幾十年。

　　殺不死我的，都讓我變得更強

　　說回來，無論《人工智能擴散框架》，還是近期的“母公司穿透審查”，打擊的主要對象，都不是中東。

　　而美國BIS之所以如此急迫地提出要進行“母公司穿透審查”，根本原因在於，我們國家科技發展的速度，已經超出它的預期。

　　就拿機器人產業來說。

　　早在2000年，美國軍方與斯坦福研究所就合作研發了一款“達芬奇手術機器人（Intuitive Surgical）”，並在隨後的二十多年中完成了超500萬例手術，其背後母公司ISRG的市值也翻了幾十倍。

　　達芬奇手術機器人

　　2008年經濟危機衝擊美國製造業，奧巴馬政府還在2011年推出“國家機器人計劃（National Robotics Initiative）”，來拯救本國製造業，航天局、國防部、能源部等一起砸錢，目標就一個：“確立美國在下一代機器人技術的領先地位”。

　　可隨着機器人鼻祖品牌Rethink的破產和被收購，以及iRobot家用領域機器人品牌在2024年瀕臨破產，輾轉被中國企業杉川債轉股獲取控制權，美國萬眾矚目的機器人賽道上，幾乎只剩下醫療機器人和靈巧手。

　　反觀中國，我們只看一個數據就夠了：2025年，全球具身機器人的出貨量約為1.3萬台，其中超84%來自中國。

　　中國科技，又快又穩，到了讓美國吃驚的地步。

　　因為中國巨大的製造業生產機器，一旦啟動就自然催生版本迭代，任何外部力量都很難將它逼停。

　　機器人產業如此，AI產業更是如此。

　　所以當美國將芯片轉移到海灣，失去了國境線的阻隔作用，它對中國的恐懼又被喚起。

　　美國與海灣國家的合作，也不是坦誠的雙向奔赴。

　　去年特朗普訪問中東期間，阿聯酋方面承諾：“10年累計投資1.4萬億美元，注入美國的AI框架里”。

　　阿聯酋總統謝赫·穆罕默德·本·扎耶德·阿勒納哈揚（MBZ）

　　這意味着，它要通過讓渡相當高的資本流動性，先進入美國的系統獲取技術和客戶，再走出這個系統尋求自由與進化。

　　所以擺在阿聯酋面前的是一個極高難度的戰略，它既要在短時間內快速承接美系技術，又要儘可能早的去更廣大的國際市場尋求訂單。

　　如果不能做到這兩點，現在的每一步，都將是畫地為牢。

　　被豢養的命運是悲慘的。

　　因為萬一美系技術斷供，多麼光鮮的項目都可能淪為滿目瘡痍的鐵鏽帶。

　　所以隨着“阿聯酋星際之門項目”和“沙特Humain國家算力項目”不斷推進，美國越是想把中國擋在海灣門外，海灣國家反而越要給中國留扇窗。

　　第一扇窗，是設備配套。

　　美國給海灣的機房送AI芯片，中國給海灣送配套設施的各類設備。

　　比如變壓器。

　　從2010年起，中國就是全球變壓器出口老大，中東是我們最大的買家之一。

　　2025年，中國變壓器出口總額為90.4億美元，中東就買了18.5億，占中國變壓器總出口額的約20%，同比前一年增長110%。

　　而在中東地區內，沙特買得最多，大約是10億美元。

　　為了輔助“Humain國家算力項目”，沙特主權基金PIF還同步配套了“能源基建包”——其中兩座配套電廠的光電池芯與儲能設備，合計約23億美元，均由中國的比亞迪與陽光電源供應。

　　重要的是，中國的變壓器、電池，不光為“Humain國家算力項目”這樣的超算配套，也用在谷歌等美國大廠的數據中心裡。

　　也就是說，海灣建的數據中心越多，越離不開中國設備。

　　在美國和海灣的船上，一直都坐着中國的身影。

　　第二扇窗，是基建工程。

　　作為未來的AI聖地，沙特與阿聯酋有相當多工程需要建設。

　　然而這些工程，海灣國家缺少技術，美國的人工又太貴，很多都是外企競標建設，中國團隊的中標比例非常高。

　　比如在阿布扎比，為了給“星際之門阿聯酋項目”及其他數據中心提供電力，當地就建設了多個電力設施，比如“魯韋斯RTC能源基地（Ruwais RTC）”，整個工程資金體量高達19.6億美元，中國電建是核心參建方之一。

　　感受下中東地區光伏電廠的規模

　　第三扇窗，是多元技術布局。

　　作為即將擁有超強AI服務能力的國家，阿聯酋與沙特都在平衡技術，防止“將所有雞蛋放進一個籃子裡”。

　　那麼世界上除了暫時領先的美國，還有哪國可以提供“另一個籃子”？

　　答案不言而喻。

　　2025年2月，沙特最大石油公司“沙特阿美”在利雅得LEAP技術大會上官宣，把中國DeepSeek模型部署進自家達曼的數據中心，先做企業內部AI助手，再逐步擴展到產業側。

　　2026年4月16日，迪拜水電局（DEWA）旗下Moro Hub的100MW智算中心項目簽約奠基，規劃部署約9萬台昇騰AI服務器，滿配約72萬顆華為昇騰910B，一期項目將在2026年內試運行，專門做中東、北非區域的智算租賃業務。

　　這些項目都是海灣國家主動向我們尋求技術支持，為的就是減少對美國技術的絕對依賴。

　　對於這些已經實施的“對策”，美方的態度很曖昧。

　　如此來看，在AI超算的合作上，無論美方還是海灣國家，都如履薄冰。

　　反倒是我們，悄悄地被邀請上桌。

　　輕車熟路，遊刃有餘。

　　AI時代的“三國鼎立”

　　去年5月13日，BIS曾為配合撤銷拜登的《人工智能擴散框架》，發布了一份《防止先進計算集成電路被轉用的行業指南》文件，並推送了一篇新聞稿。

　　其中夾帶着這樣一句虎狼之詞：“在世界任何地方，使用華為昇騰芯片，均違反美國出口管製法規。”

　　很快，我們國家就通過“中美經貿磋商機制”進行各層級交涉。

　　最終結果是，促使美方將這句話改為：“發布針對產業界的指南，提醒注意使用來自中國的先進計算芯片（包括特定的華為昇騰芯片）所帶來的風險。”

　　而這，正是迪拜Moro Hub項目能使用升騰芯片的原因。

　　正所謂，抽刀斷水水更流。

　　美國其實清楚，無論如何嚴防死守，海灣國家與中國的合作，是攔不住的。

　　與其逼得中東將合作的方式轉入地下，不如留一條縫隙，讓風險可視、可控，美國與海灣的合作，也就能顯得更加融洽。

　　但其實這造成了更加魔幻的畫風：美國與中東，都覺得自己是控場的莊家，也都在對方的眼皮底下留了後手。

　　反倒是曾經被樹立為假想敵的一方，相當微妙地實現了隱身。

　　實際上，從美國到中東的算力大遷徙，頗有幾分“AI時代三國鼎立”的味道。

　　在聚光燈下，中東恰似踞守江東的吳國，手握“石油美元”這一天險，在巨頭之間左右逢源。

　　美國給芯片，中國給基建，中東只要出錢，就能坐收漁翁之利。

　　在和平年代，這種局面貌似不錯。

　　然而真實世界常事與願違。

　　平靜的水面下，暗流從未停止過洶湧。

　　自命不凡且嚴重輕敵的那一個，很有可能先出局。