高盛在協商購買美財政部 今天在網上看到一個笑話，講高盛（Goldman Sachs）在協商購買美財政部， 這個交易被華爾街稱為金融史上最爆炸性的新聞 – 高盛今天證實了這個消息。根據高盛的發言人強納森。海斯通，這是一筆“非常合適”的交易。因為我們同樣都經營印鈔票的生意。 高盛的發言人說這個合併將使雙方合作更加有效率：“因為我們雙方已經有很多雇員，和資金在互相流通了，這不過是個流水線而已了。”海斯通先生現在表示這筆交易的最大挑戰就是找出財政部還有那些部分不屬於高盛。 高盛最近用100元的大鈔燒烤嗠豬，慶祝了破紀錄的盈利。 雖然這是個笑話，但最近高盛的盈利保告，及創紀錄的分紅，讓大多數美國人恨得咬牙切齒，因為他們認為高盛的生存，是納稅人的救助，和他們在政府的“關係”，使他們可以在金融行業翻雲覆雨, 以致被稱為 “政府 Sachs” ( Government Sachs)。以下是高盛幫的一些主要成員： 亨利。保森（Henry Paulson） 前執行長（1999-2006），布什財政部部長 羅博特。魯賓 (Robert Rubin) 前董事長，克林頓時期財長 提姆。蓋特納（Timothy Geithner） 雖未在高盛任職，但魯賓做過其導師 約翰。克贊(John Corzine) 前執行長，新澤西州州長 當肯。尼德若 （Duncan Niederauer） 前證券交易執行長，紐約證交所主席，及董事長 愛倫。波奈特 (Erin Bennett) CNBC 金融節目主持 約翰。贊 （John Thain） 前共同董事，前紐約證交所主席，前美林執行長 羅伯特。斯蒂爾（Robert Steel） 前副董事長，瓦克瓦（Wachovia）執行長 約翰。所恩騰（John Thornton） 前主席，及共同執行長，現布魯京斯學院董事長 愛德。李迪（Edward Liddy） 前副董事長，AIG 執行長（09/20009 – 08/2010） 羅伯特。佐利克（Robert Zoelick） 前管理主任，世界銀行主席 愛德。蘭坡德 ( Edward Lampert) 前魯賓手下風險套匯部， ESL對沖公司總裁，綽號“下一個巴菲特“，康州第一富 扎什華。波爾騰 （Joshua Bolten） 前法律政治部執行長，現白宮幕僚長 斯蒂芬。傅萊曼（Stephen Friedman） 前董事長，紐約聯儲董事長（因醜聞請辭） 蓋文。戴維斯（Gavyn Davies） 前經濟學家，BBC 的前董事長 馬利奧。達奇（Mario Draghi） 前副董事長，意央行總裁 吉姆。奎莫 (Jim Cramer) 前股票交易員，現CNBC 節目主持 – 瘋狂的錢（Mad Money） 諾貝爾獎得主克魯格曼在《紐約日報》上發表了題為“高盛的快樂，納稅人的痛苦”的文章，指陳這種盈利是把幸福建立在納稅人的痛苦之上，並指出政府只是拯救了華爾街，但無心改革，以致高盛等金融機構還在繼續舊的經營方式，繼續依靠“金融衍生品”來發財。這樣做，非但不能預防危機的再次發生，還會使危機發生的可能性增加。 我在8月8日的博文中談到了金融衍生品的本質，還有美國的頭頂上懸掛的200多萬億的金融衍生品“偃塞湖”，高盛敢於繼續用納稅人冒險賭博，其實和現任的財長蓋特納的態度，及慫恿分不開的 – 以後詳述。 麥特。泰比在《滾石》雜誌上的討伐高盛的文章更是精彩，揭下了高盛頭頂上的光環，並揭露了他們的經營“奇蹟”，以下是他文章的大意： 高盛第二季盈利34 。4億錯在了哪？高盛給它的雇員留下11.5億作獎金又錯在了哪？錯就錯在這不是自由市場的所得，而幾乎全是政府的補助。 去年，當保森跟我們說如果不給華爾街億萬的救助，這個星球就會爆炸時，理由就是納稅人不僅是救華爾街，因為救助那些銀行後，銀行就會再把資金輸送回經濟，創造就業，和進行全面的恢復。這就是我們被告知的理由，要從中產階級稅收里盜用巨資，給那些崩潰了我們經濟的傢伙。我們給他們擦了屁股，然後他們再擦我們的。這就是交易。 結果並不是那樣．我們為那些銀行建築了這個巨資救助平台後，銀行並沒有把那些免費資金輸送回到經濟中，而是把它儲存起來，轉換成獎金吞吃了下去．所以這個高盛獎金到底是什麼意思？這證明了這個救助，其實就是一個政治決定，用政府的權力，把全社會的資源大規模轉送到銀行上了．其實就是救助一小撮蠢貨，這幫蠢貨還會在每個周末笑話我們這個傻瓜被賣了還在幫他們數錢． 而高盛的反駁是，他們公平正直地賺了錢，而且合法，你為什麼譴責他們呢？他們只是非常聰明而已． 胡說！一個最廣泛流傳的有關高盛的漂亮謊話，就是即然它已給回了納稅人的 救助金，那就應該自由，而不受政府的任何限制了， 其實，下面的名單就列出了隱藏在這３４．４億獎金後的政府救助： １．AIG 救助：如果去年AIG 被允許破產的話，那高盛也同樣會破產，因為AIG 臨死之際，還欠了高盛２００億的債。所以高盛找了保森，保森就給了AIG 的800億救助開了綠燈（達成協議時，高盛的CEO羅艾德。布蘭斯登在同一房間），然後至少有１２９億直接給了高盛。更甚的是，不要忘了這個：高盛和法社總銀行在AIG 崩潰前同時逼債，並從AIG拿到了５９億的錢。就是那些逼債造成了AIG 的崩潰。 現在問問你自己：高盛今年的獎金會多少？如果他們自己要填上這個１３０或者２００億的平衡帳上的洞，那還會有３４．４億嗎？如果保森救助了李門，而不是高盛／AIG, 那高盛的獎金會是多少，如果會有人問的話。 我聽到有人說：那又怎樣？只有AIG 付錢給高盛的合約才公平。總之，AIG 是受合同上約束的，高盛應該得到那些錢，因為高盛一開始就從AIG 買保險的。 那更是胡說，就如瑞奇。伯奈特在他的“monkey business” 博客上指出的：高盛和AIG 的那些合約是瘋狂且魯莽的。他們並不是用買信用掉約保險（CDS）來避險，而是換險，換到了交易對手險。如果你在你交易方下太多注，而當他們破產時，你也得跟着玩完。瑞奇說到：他們跟AIG 搭一輛車，車子觸崖時，他和他的合伙人就要一起上天的。 回顧一下就會看出：高盛下了狂注，和AIG金融部的白痴約瑟夫。卡薩諾野玩了一段時間，在他那裡投了２００億的注，玩完後，破產是不可避免的，但他們從AIG 在破產前挖去一大塊，而且破產後還讓政府介入，用我們的錢給他們買單。什麼是市場資本主義？ 讓亞當。斯密去畫吧。他們才是聰明的傢伙呀。 ２．TARP: 這已經講好多了，不用重複了。高盛拿到了１００億。付回了１００億。太好了。但是，有一件事要提 －所有的媒體好像都沒提到過。就是高盛付回了救助金，所以沒有政府的限制了。但這不是事實。政府還拿着給高盛和其它銀行的救助金的擔保，除非銀行把擔保金繳付了，財政部就還有權利不允許銀行發獎金的。但這當然不會發生了，這就會成另一個白食了 －強硬的政府不會輕易讓高盛逃出去的，但現在這個政府只會提前讓他們發獎金。 ３．暫時流動資金保證計劃：去年高盛從投行轉成了控股公司，使它有資格享受FDIC 擔保的不安全債務計劃。從某種意思上說，這並不是我們直接給它巨資救助，但從另一方面看，卻對它更有利。因為這基本上就是給他一個免費的AAA評級，使它能繼續拿到大把的低利率資金，而萬一出了什麼錯而是我們納稅人被套住。這就像是讓安然（ENRON）在能源危機時，從戰略儲備拿到低於市場價的儲備油，然後再隨他們以高價賣到市場上，從上帝和國家的利益出發， 但把差價放到自己的口袋裡。高盛盡最大力享受了這個好處，在改成控股行後發行了280億的FDIC 擔保的債券。如果有無限制的免費資金，銀行盈利會很難嗎？可能不賺錢都幾乎是不可能的。 問你自己一個問題：今年你借錢會便宜嗎？ 政府有在你的房子要被銀行拍賣時，或者你延誤了你的信用卡帳單時，卻99% 地升高你信用度， 讓你重新開始？ 這就是那些Axxhxxx的特殊待遇，他們做了你能想像到的所有壞事，卻得到了乾淨的信用單，和無限制的消費額。 ４．聯儲的計劃：從轉為控股行後，高盛有資格享受眾多的聯儲管理的救助計劃，像定期資產支持證券借款工具計劃（TALF）， 使其可從聯儲的折扣窗口拿到低率貸款。如要繼續講下去的話就沒完了，但最重要是要記住2.2 萬億這個數字。這就是聯儲自危機發生後借出的錢，而我們根本不知道這錢是去了高盛還是其他公司。多謝伯南克拒絕透露這些信息。 但你可以賭高盛從這些計劃中得到多少好處，讓那些銀行能消除在過去10年間玩輪盤賭買的那些一文不值的垃圾。我們一點不知道他們把多少垃圾扔給了聯儲，又向聯儲借了多少錢？你能賭那些錢只是個小數嗎？ ５．TARP 還款成了天上掉下的餡餅。 作為這個TARP計劃的一部分，那些拿到了救助金的銀行，政府設了嚴格的限制如何集資來還款。 拿到救助金的銀行必須根據規定發行新的股權，你猜誰是華爾街碩果僅存的股權保險商？ 對了，就是高盛。所以如果有一個“國際魯莽壞蛋銀行”要發行1億的新股票來償還TARP， 他們就必須雇用高盛來做保險商，因為發行證券的費用是7%， 那高盛就可以得到政府要求的7百萬的費用。因為太多的TARP錢借了出去，華爾街的保險商就像得到了天上掉下的陷餅。高盛這一季卷到了7億3千6百萬的保險商費用。如果沒有TARP救助哪裡會掉下這個陷餅？ 根本不會的！如果高盛那些投行沒把宇宙炸毀的話，能會有TARP救助嗎？ 當然不會！所以你能想像到，這又是救助外對它的另一個補助。 這只是他們得到的一些幫助，我們是否還要把高盛是財政部下僅存的17家主要券商之一也算上？ 因為他們做得好事，而讓政府用錢把他們鑿的洞填上。是否要把高盛去年要求證券委禁止對它沽空也算上？ 還有他們又在用政府的救助作為助仗，進行新的冒險賭博行為，而不是要完成救助所要達到的目的 – 自製和節儉。 就像費力克斯。索蒙指出的，高盛去年在轉為控股行後，宣布要逐步減低槓桿，但實際上，它卻大膽地利用政府擔保，比以前更多地借貸和冒險。這就像是賭徒聽說了他的信用被加倍後，決定留下玩通宵，而不是回家去醒酒。下圖是高盛的“危險價值表“，用來衡量每天有多少資金在進行買險，你可以看到它從去年反而上升了： 所有加在一起，說明高盛的盈利是在對這個國家說“Fxxxyou“。盈利報告就是一個至高無上特權的聲明。它在宣布他們把救助金放進他們的自己口袋而跟本不會感到羞恥，跟本不怕公眾的任何反應。 它知道它是絕對無法撼動的，也不會為任何人改變行為。即使知道也無所謂。 有些人會說這不是政府的救助，而是普通的政府合約一樣。總之，我們能批評戰爭時，波音為政府製造戰機，和電船製造潛水艇嗎？如果我們不能，那我們為什麼因為高盛為TARP 還款的股票，國債作保險商獲利潤而感到被羞辱？ 這裡的區別就是，波音和電船並沒有挑起戰爭。但那些華爾街的傢伙卻製造了危機，現在他們還在他們政府朋友設計的救助平台下獲利。這種循環自救，真是太漂亮了，同時又是獨一無二得令人作嘔。這是他們因為夠壞而能逃逸，因此被評價為”如此聰明的傢伙“，但又是幾乎他媽讓人無法忍受。 以下是這篇原文的網址： http://trueslant.com/matttaibbi/2009/07/16/on-goldmans-giganto-profits/ | 
